《时间序列分析》读书笔记（三）省流版(8)

第一个模型是均值模型，第二个模型是方差模型。显然有条件方差，则对于最常见的GARCH(1,1)模型，我们可以得到：

条件方差：
无条件方差：
如果我们认同且无条件方差（这个式子可从期望迭代法则中得到：），则上式可以化简为：